Биржевой барометр сломался: волатильность вышла из под контроля
22.12.2008 15:07 Американские инвесторы теряют веру в один из наиболее
популярных индексов волатильности VIX после того, как последний не смог
предсказать сильнейшее месячное падение акций за последний 21 год, пишет Bloomberg. Индекс Чикагской опционной биржи подавал сигнал к покупке
индекса S&P500 во время октябрьского падения на 17%, сильнейшего снижения
акций с 1987 года. Индекс VIX потерял 44%, обычный сигнал к снижению рынка, 20-х
числах ноября, хотя S&P500 вырос на 18%. Инвесторы слепо полагались на данный индекс, рассчитываемый
уже в течение 18 лет, т.к. точность его предсказаний составляла 84%, и, кроме
того, индекс предупредил об окончании медвежьего рынка в 2002 году.
