Рекомендация. Покупаем "Вымпелком"
05.06.2008 12:08 Хотя несколько одноразовых статей способствовали увеличению показателей I
квартала 2008 года (повышению EBITDA способствовала отмена вознаграждения
менеджментиа, привязанного к котировкам акций, а чистая прибыль увеличилась на
$185 млн за счет курсовой разницы), в целом показатели были весьма сильными,
продемонстрировав положительное воздействие от слияния компании с Golden Telecom
на уровне EBITDA. Надежда Голубева, аналитик UniCredit Aton: "В целом, мы считаем результаты компании сильными. Положительные изменения на
уровне EBITDA компенсируют замедление темпов роста сотового бизнеса "Вымпелкома"
в России. Хотя инвесторы негативно реагируют на временное отставание динамики
показателей компании от МТС на основном для двух компанийроссийском рынке
мобильной связи, долгосрочная картина инвестиционной привлекательности
"Вымпелкома", в центре которой находится конвергенция услуг фиксированной и
мобильной связи, остается в силе. Мы по-прежнему с оптимизмом оцениваем новые возможности роста компании в
России и в других странах. Мы повторяем рекомендацию "Покупать" бумаги "Вымпелкома",
прогнозируемая цена на 12 месяцев – $40". Ростислав Мусиенко, аналитик Банка Москвы: "Мы позитивно оцениваем результаты Вымпелкома за первый квартал 2008 года и
подтверждаем нашурекомендацию по бумагам компании на уровне
"Покупать".
