Рекомендация. Покупаем "Полиметалл"
16.07.2008 12:24 Рекомендация "Покупать" для этих бумаг осталась без
изменения. Аналитики скорректировали модель оценки "Полиметалла" с
учетом результатов компании за 2007 год, своего посещения месторождения
"Воронцовское" и технико-экономического обоснования (ТЭО) проекта освоения
золоторудного месторождения "Албазино" в Хабаровском крае. По итогам пересмотра эксперты понизили показатель чистой
стоимости активов "Полиметалла" с $6,95 на акцию до $6,66, что привело к
уменьшению рассчитанной ими прогнозной стоимости акций компании на
2,4%.Между тем в обзоре подчеркивается, что аналитики "Ренессанс Капитала" в
ближайшие дни ожидают роста котировок акций "Полиметалла". "Накануне начала публикации отчетности банков негативные
ожидания в отношении результатов деятельности участников финансового сектора,
скорее всего, спровоцируют рост цен на золото и серебро в краткосрочной
перспективе. Кроме того, 23 июля "Полиметалл" планирует опубликовать
операционные результаты за первое полугодие, которые, на наш взгляд, будут
высокими", - говорится в аналитическом материале. Как говорится в обзоре, показатели "Полиметалла" за 2007 год
вызвали разочарование экспертов инвестиционной компании. В то же время они полагают, что по итогам 2008 года
финансовые результаты "Полиметалла", освобожденного от обременительных
обязательств по форвардным контрактам, окажутся высокими: чистая прибыль
составит $168 млн, EBITDA - $306 млн. На 11:30 МСК в РТС лучшая котировка на покупку акций
"Полиметалла" составила $7,7 за штуку.
