Рекомендация. Покупаем "Верофарм"
08.08.2008 12:30 Выручка компании повысилась на 50% в годовом сопоставлении до $85,5 млн, что
на 8% больше, чем мы прогнозировали. Причиной стал более быстрый рост продаж
рецептурных препаратов. В первом полугодии 2008 года компания выпустила на рынок
два новых антибиотика для лечения токсоплазмоза, а также респираторных и кожных
инфекций. "Верофарм" также выпустил три новые формы уже существующих препаратов. На
различных стадиях регистрации в настоящее время находятся 28 лекарственных
средств. Андрей Верхоланцев, аналитик ИГ "АнантаПиоглобал": "Мы позитивно оцениваем достигнутые результаты. Принимая во внимание среднее
значение веса полугодовой выручки в итоговом показателе на уровне порядка 43,7%,
годовая выручка 2008 года может составить около $197 млн и, таким образом,
превзойти наш текущий прогноз более чем на 9%. Мы считаем акции компании привлекательными для инвестиций и рекомендуем их
"Покупать" с целевой ценой $70". Сабина Мухамеджанова, аналитик Банка Москвы: "Мы положительно оцениваем представленные результаты: на данный момент рост
выручки ком
планируем пересмотреть наши прогнозы в скором будущем. Наша рекомендация по акциям "Верофарма" - "Покупать". Андрей Маньков, аналитик UniCredti Aton: "Удельный вес высокорентабельных рецептурных препаратов повысился на 6 п.п.
по сравнению с уровнем 2007 года до 65% выручки, в то время как мы
прогнозировали 63%. Это должно привести к повышению рентабельности в 2008
году. Мы рекомендуем "Покупать" акции "Верофарма", прогнозируемая
цена на ближайшие 12 месяцев – $57,9, что предполагает возможность роста на
29%". Ольга Самарец, аналитик ИК "Проспект": "Мы положительно оцениваем тот факт, что "Верофарм" продолжает развиваться
значительно быстрее рынка, поддерживая темпы роста продаж на высоком уровне. При
этом следует отметить, что компания п
препараты".
