Рекомендация. Покупаем СЗТ
14.08.2008 13:42 Анна Курбатова, аналитик UniCredit Aton: "Северо-Западный Телеком" станет первым оператором
фиксированной связи, входящим в холдинг "Связьинвест", который введет
возможность "горячего выбора" в своей сети. В настоящее время данная возможность
доступна в шести регионах, в том числе в Москве. Данная новость может привести к
незначительному превышению наших прогнозов финансовых показателей, начиная с
2009 года. Мы считаем, что введение нового режима должно привести к
усилению конкуренции (прежде всего по уровню тарифов) между "Ростелекомом" и
альтернативными операторами дальней связи, что может стимулировать трафик
дальней связи абонентов компании и привести к повышению агентского
вознаграждения "Северо- Западного Телекома". Мы повторяем рекомендацию "Покупать" акции "Северо-Западного
Телекома", прогнозируемая цена на ближайшие 12 месяцев – $1,26. При этом мы
отмечаем отсутствие катализаторов роста котировок в ближайшей
перспективе".
